种植业与林业龙头股(农业概念股持续活跃转基因板块“掘金”机遇来临？)

12月6日，农业股表现活跃，包括转基因、供销社、农产品加工、农业种植、玉米、种植业与林业等多个相关板块集体拉升。

消息面上，年关将近，多个农业重要会议密集召开。近日，财政部、农业农村部、国家乡村振兴局、中华全国供销合作总社下发《关于进一步做好政府采购脱贫地区农副产品有关工作的通知》，要求进一步做好政府采购脱贫地区农副产品工作。

01“种业振兴”催化板块

目前，在全球新冠肺炎疫情持续蔓延、地缘政治局势未解、国际粮价处在历史中高水平的大背景下，粮食安全拉响“警报”，“种业振兴”的重要性愈发凸显。

在刚过去的二十大报告中从全面推进乡村振兴，加快建设农业强国的角度，强调了粮食安全的重要性，提出要“全方位夯实粮食安全根基”。

为筑牢粮食安全基石，近日，国家育种联合攻关工作推进会在北京召开，会议强调落实深入实施“种业振兴”行动决策部署，扎实推进国家育种联合攻关，加快培育具有自主知识产权的优良品种，用中国种子保障中国粮食安全。

此前在农业农村部印发的《国家育种联合攻关总体方案》中提出，到2030年，在品种培育上，选育推广一批突破性新品种，主要粮食和畜禽品种力争达到国际先进水平。

资金支持上，“十四五”以来，中国农业发展银行信贷资金和投资基金共同发力种业振兴，投贷合计支持金额465亿元。其中，贷款442亿元，基金23亿元。

另外，农业保险作为防范化解农业风险的重要手段，在稳定农民收益，更好保障国家粮食安全等方面发挥了积极作用。

近年来，我国农业保险快速发展，覆盖面显著提升。2021年，我国农业保险保费收入976亿元，提供风险保障4.72万亿元；2022年前三季度保费规模首次超千亿元。

12月5日，深圳市市场监督管理局率先公示了2022年第一批共4053万元的保费补贴资助计划，今年年底前可完成补贴资金的发放工作。《深圳市支持农业保险高质量发展的实施方案》明确了深圳市政策性农业保险涵盖水稻、玉米、蔬菜、生猪等26个传统险种，以及五大类创新险种，补贴比例均在70%以上，补贴资金全部由市财政承担，农户、农企在投保时只需缴纳自缴部分的保费。

作为粮食生产的根本和粮食安全的重要保障，不少机构认为，伴随着相关政策持续落地，种业行业正面临前所未有的机遇，“种业振兴”将是未来一段时间内种植业板块的持续催化剂。

自11月以来，受市场和情绪双重推动，近期转基因、供销社、农业种植等农业相关板块轮番大涨，迄今板块指数已分别大涨27.86%、14.45%、15.5%。

02转基因技术备受关注

与此同时，转基因技术也正成为全社会广泛关注的热点。多年来，由于公众认知偏差等原因，转基因技术在国内存在不少争议，发展较慢。

而在国外，转基因育种技术应用已经相对成熟。美国、巴西、阿根廷等是全球转基因种植大国，转基因应用率均达到90%，前五大种植国占全球转基因种植面积90%。

资料显示，转基因技术在产量和成本等方面具备显著优势。以大豆为例，2020年美国大豆单产平均3.37吨/公顷；而我国只有1.88吨/公顷，有接近1倍的提升空间。

在粮食安全这个大命题下，从今年开始，国内转基因技术商业化进程明显加速。2022年6月，国家级转基因大豆玉米品种审定标准引发并正式实施。有机构预计，最早在2023第一季度就有转基因种子上市。

这也就意味着，在当前安全证书储备较为丰富的头部转基因企业，或有望在我国转基因商业化早期获得先发优势。

从市场竞争格局看，目前国内拥有转基因玉米种子技术的上市公司并不多，主要包括大北农（002385.SZ）、隆平高科（000998.SZ）、荃银高科（300087.SZ）和登海种业（002041.SZ）四家企业。

据悉，大北农（002385.SZ）已获得4个转基因玉米生产应用安全证书，生产应用区域覆盖全国各种植区，其中一个性状品种既抗玉米螟和草地贪夜蛾，也耐草铵膦和草甘膦。

隆平高科（000998.SZ）已获得3个转基因玉米生产应用安全证书，生产应用区域覆盖全国4个玉米种植区。

荃银高科（300087.SZ）在2020年成为先正达中国种业板块重要成员，有望借力渠道资源优势和转基因技术优势。

而登海种业（002041.SZ）作为国内玉米种子龙头具有玉米优质品种，且参与国家863项目——转基因技术培育优质玉米自交系及杂交种，有望受益于转基因商业化。

转基因商业化在即，民生证券指出，在国际粮价高企，我国进口依赖度持续增加的背景下，掌握种源才能支撑国家粮食安全，可适当关注科研实力领先、具备转基因先发优势的企业大北农、登海种业，建议关注参股公司转基因技术领先的隆平高科。

作者 瓶子